Almanya'da Riester emekliliğinin, 2027 yılından itibaren 'Altersvorsorgedepot' adı verilen emeklilik tasarruf fonu ile değiştirileceği bildirildi. Yetkililer, mevcut sözleşmelerini fesheden tasarruf sahiplerinin yüksek devlet sübvansiyonlarını geri ödeme riskiyle karşı karşıya kalacaklarını belirtti. Bu durum karşısında, tasarruf sahiplerinin değerlendirebileceği çeşitli seçenekler bulunduğu kaydedildi. Riester tasarruflarını detaylı hesaplayanlar genellikle hoş olmayan bir sürprizle karşılaşıyor: Birçok emekli veya tasarruf sahibi, yatırdıkları parayı ancak 90, 95 hatta 100 yaşına geldiklerinde geri alabiliyor. Riester emekliliğinin bu kadar popüler olmamasının ve şimdi sona ermesinin nedenlerinden biri de bu olarak belirtildi. Mart 2026'da Riester emekliliğinin 'Altersvorsorgedepot' ile değiştirilmesine karar verildiği açıklandı. Bunun, son yıllardaki en büyük özel emeklilik tasarrufu reformu olduğu vurgulandı. Yeni ürünün, daha yüksek getiri imkanları, daha düşük maliyetler, ödeme sırasında daha fazla esneklik ve devlet teşvikleriyle sermaye piyasalarında yatırım yapma fırsatı sunması beklendiği kaydedildi. Almanya'da yaklaşık 15 milyon Riester sözleşmesi bulunuyor, ancak etkilenen birçok kişi uzun süredir isteksizce prim ödüyor. Sıkça hayal kırıklığı yaratan getiriler göz önüne alındığında, birçok kişi sözleşmeye devam etmenin faydalı olup olmadığını ve biriken sermayeyi çekmenin en iyi yolunun ne olduğunu sorguluyor. Özel emeklilik tasarrufu reformu kabul edildiğine göre, birçok kişinin ilk tepkisinin Riester sözleşmesini feshetmek olacağı ancak bunun bir hata olacağı belirtildi. Alman Emeklilik Sigortası'na (DRV) göre, erken fesih 'zararlı kullanım' olarak kabul ediliyor çünkü birikmiş sermaye, ömür boyu emeklilik olan asıl amacı için kullanılmıyor. Bunun sonucunda, emeklilerin devlet sübvansiyonlarını tamamen geri ödemek zorunda kalacakları aktarıldı. Gelir Vergisi Yardım Dernekleri Birliği (BVL) Direktörü Jana Bauer de Alman haber ajansı dpa'ya yaptığı açıklamada bu durumu doğruladı. Bu nedenle, hizmet sağlayıcıdan sözleşmenin 'ödeme yapılmayan' (beitragsfrei) statüye getirilmesini talep etmenin daha mantıklı olduğu vurgulandı. Bu şekilde, halihazırda biriken para korunur; ancak artık kendi katkı payları yatırılmaz ve ek devlet sübvansiyonları alınmaz. Bu durum, kişisel yaşam koşulları değiştiğinde, örneğin çocuk doğumu sonrası devlet desteğinin arttığı durumlarda anlamlı olabilir. Ödeme durdurma kararı her an iptal edilebilir. 1 Ocak 2027 tarihinden itibaren tasarruf sahiplerinin, birikmiş sermayeyi mevcut devlet sübvansiyonlarını kaybetmeden yeni teşvikli emeklilik tasarrufu ürünlerine aktarma imkanına sahip olacağı belirtildi. Bu durumun, ödeme süreci 1 Ocak 2027'den hemen önce başlayanlar için de önemli olduğu vurgulandı. Alman emekliliği yaklaşan kişilerin, ödeme sırasında birkaç seçenek arasından seçim yapabileceği açıklandı. Bunlardan biri, birikmiş sermayenin aylık olarak ödendiği ömür boyu ek emekliliktir. Bu seçeneğin, aylık tutarların nispeten yüksek olması durumunda özellikle avantajlı olduğu aktarıldı. Ayrıca, toplam ödemelerin yatırılan sermayeyi aştığı an olan 'başabaş noktası'na beklenen yaşam süresinden önce ulaşılması gerektiği kaydedildi. Riester emekliliğine kötü bir itibar kazandıran ana sorunun tam da burada yattığı vurgulandı: birçok sözleşme sahibinin yatırdıkları parayı geri alabilmek için 90, 95 hatta 100 yaşına kadar yaşamaları gerektiği belirtildi. Daha az riskli bir alternatifin kısmi ödeme olduğu kaydedildi. DRV'ye göre, kullanıcıların başlangıçta Riester sermayesinin yüzde 30'una kadar tek seferlik ödeme alabilecekleri, kalan kısmın ise aylık ek emekliliğe dönüştürüldüğü aktarıldı. Ancak kısmi ödemenin de dezavantajları olduğu açıklandı: aylık emeklilik maaşının daha düşük olacağı, çünkü kira ödemesi için sermayenin yalnızca yüzde 70'inin kullanıldığı belirtildi. Ayrıca, tek seferlik tutarın ödeme yılında tamamen vergilendirilmesi gerektiği ve bunun o yılki kişisel vergi oranını önemli ölçüde artırabileceği kaydedildi. Tasarruf sahipleri için başka bir seçeneğin de Riester sermayesini kendi gayrimenkulleri için kullanmak olduğu belirtildi; bu, kredi geri ödemesi, yenileme veya gayrimenkul satın alma şeklinde olabilir. ihre-vorsorge.de portalına göre, bu durumda da çekilen sermayenin vergilendirmeye tabi olduğu aktarıldı. İki varyantın mümkün olduğu açıklandı: ya tutarın sadece yüzde 70'inin vergilendirildiği tek seferlik bir ödeme ya da vergi yükünün 85 yaşına kadar eşit şekilde dağıtılması. Riester emekliliği için nispeten küçük bir miktar tasarruf edenlerin paralarını otomatik olarak tek seferlik ödeme olarak aldığı bildirildi. Buna 'küçük miktar emekliliği' (Kleinstbetragsrente) denildiği aktarıldı. Bu durum, Riester emekliliğinin aylık ödemesinin Almanya'nın batı eyaletlerinde 33,95 avroya, doğu eyaletlerinde ise 32,90 avroya kadar olması halinde uygulandığı kaydedildi. Bu tutarın da vergilendirmeye tabi olduğu vurgulandı.